Реформирование распределительного сетевого комплекса

В период 2005-2008 гг. на основании договора доверительного управления акциями МРСК, заключенного между ОАО РАО «ЕЭС России» и ОАО «ФСК ЕЭС», Федеральная сетевая компания осуществляла стратегическое управление распределительным сетевым комплексом. В 2006 году в ОАО «ФСК ЕЭС» была разработана Стратегия развития распределительного сетевого комплекса России до 2015 года, главной целью которой является привлечение масштабных частных инвестиций в распредсетевой сектор в связи с невозможностью обеспечить необходимые вложения из средств государственного бюджета.

Цели реформы РСК по энергетической безопасности

  • К 2015 году снизить износ сети до уровня развитых стран: 40% - 50% (в настоящее время 70%);
  • К 2015 году создать резерв электрических мощностей в объеме, опережающем развитие экономики на 3-5 лет;
  • К 2010 году ввести экономическую ответственность РСК за выполнение гарантированных стандартов надежности и качества обслуживания потребителей.

Цели реформы РСК по эффекстивности

  • К 2015 году довести показатели операционной эффективности РСК до уровня РСК развитых стран за счет экономических стимулов;
  • К 2015 году увеличить долю долгосрочного заемного капитала до 50% от задействованного в РСК капитала. В развитых странах эта доля составляет до 70 процентов, в России в среднем по отрасли не более 5 процентов (у лидера в области заимствований – ОАО «Московская объединенная электросетевая компания» - не более 20 процентов);
  • К 2010 году вывести РСК на стабильную рентабельность на уровне компаний РФ с сопоставимыми рыночными рисками.

Цели реформы РСК по долгосрочной инвестиционной привлекательности

  • До 2015 году привлечь млрд. (в ценах 2007 года) для выполнения целей по эффективности и энергетической безопасности;
  • К 2015 году довести рыночную стоимость капитала для РСК до уровня стоимости капитала для РСК стран с сопоставимым экономическим развитием;
  • К 2010 году увеличить капитализацию РСК до уровня РСК стран с сопоставимым экономическим развитием.

Для достижения этих целей в 2007-2009 годах предполагается реализовать ряд изменений в работе распределительного сетевого комплекса. Во-первых, это создание квазирыночной конфигурации отрасли для объективного регулирования 11 сопоставимых по размерам операционных МРСК) вместо 4 МРСК, которые ранее планировалось создавать в качестве холдингов). Во-вторых, это разработка и внедрение системы регулирования на основе международного опыта (RAB-регулирование). В-третьих, это создание более эффективных механизмов государственного контроля над такими параметрами работы сетевых компаний как надежность и качество сервиса.

Конфигурация МРСК

 

Новая конфигурация МРСК была в целом одобрена Межведомственной комиссией по реформированию электроэнергетики под председательством Министра промышленности и энергетики РФ Виктора Христенко 27 декабря 2006 года. 27 апреля 2007 года конфигурация была утверждена  Советом директоров РАО «ЕЭС России»

В основу формирования новой Конфигурации были заложены принципы территориальной сопряженности и сопоставимости балансовой стоимости активов РСК, входящих в составы соответствующих МРСК.

Количество межрегиональных распределительных сетевых компаний (далее – МРСК) было увеличено с 4 до 11 (без учета МРСК Дальнего Востока). Новая конфигурация межрегиональных распределительных сетевых компаний была установлена  следующим образом:

ОАО «МРСК Центра» в составе следующих РСК: ОАО «Белгородэнерго», ОАО «Брянскэнерго», ОАО «Воронежэнерго», ОАО «Костромаэнерго», ОАО «Курскэнерго», ОАО «Липецкэнерго», ОАО «Орелэнерго», ОАО «Тамбовэнерго», ОАО «Смоленскэнерго», ОАО «Тверьэнерго», ОАО «Ярэнерго»;

ОАО «МРСК Северо-Запада» в составе следующих РСК: ОАО «Архэнерго», ОАО «Вологдаэнерго», ОАО «Карелэнерго», ОАО «Колэнерго», ОАО «АЭК «Комиэнерго», ОАО «Новгородэнерго», ОАО «Псковэнерго»;

ОАО «МРСК Центра и Приволжья» в составе следующих РСК: ОАО «Владимирэнерго», ОАО «Ивэнерго», ОАО «Калугаэнерго», ОАО «Кировэнерго», ОАО «Мариэнерго», ОАО «Нижновэнерго», ОАО «Рязаньэнерго», ОАО «Тулэнерго», ОАО «Удмуртэнерго»;

ОАО «МРСК Сибири» в составе следующих РСК: ОАО «Алтайэнерго», ОАО «Бурятэнерго», ОАО «Красноярскэнерго», ОАО «Кузбассэнерго – региональная электросетевая компания», ОАО АК «Омскэнерго», ОАО «ТРК» (Томская распределительная компания), ОАО «Тываэнерго», ОАО «Хакасэнерго», ОАО «Читаэнерго»;

ОАО «МРСК Юга» в составе следующих РСК: ОАО «Астраханьэнерго», ОАО «Волгоградэнерго», ОАО «Кубаньэнерго», ОАО «Ростовэнерго», ОАО «Калмэнерго»;

ОАО «МРСК Северного Кавказа» в составе следующих РСК: ОАО «Дагэнерго», ОАО «КЭУК», ОАО «Нурэнерго», ОАО «Ставропольэнерго»;

ОАО «МРСК Волги» в составе следующих РСК: ОАО «Мордовэнерго», ОАО «Оренбургэнерго», ОАО «Пензаэнерго», ОАО «Волжская МРК», ОАО «Чувашэнерго»;

ОАО «МРСК Урала» в составе следующих РСК: ОАО «Курганэнерго», ОАО «Пермэнерго», ОАО «Свердловэнерго», ОАО «Челябэнерго»; ОАО «Тюменьэнерго»; ОАО «Ленэнерго».

Совет директоров счел целесообразным формирование межрегиональной распределительной сетевой компании (МРСК) на базе электросетевых активов г. Москвы и Московской области. Это предусмотрено Соглашением о взаимодействии Правительства г. Москвы, РАО «ЕЭС России» и Группой «Газпром» в части консолидации активов электроэнергетического сетевого хозяйства на территории московского региона, подписанным 27 июля 2007 года. Таким образом, на базе электросетевых активов МОЭСК, МГЭсК и города Москвы будет создана отдельная МРСК. Планируется, что этот процесс завершится в 2009 году. Совет директоров РАО ЕЭС 26 октября 2007 года также принял решение о передаче акций ОАО «Янтарьэнерго» по разделительному балансу в ОАО «МРСК-Холдинг» в связи с нецелесообразностью включения Калининградской энергосистемы в конфигурацию одной из операционных МРСК.

Логика построения конфигурации из одиннадцати сопоставимых по размеру активов МРСК:

Необходимым условием контроля над естественными монополиями является возможность регулирующих органов сравнивать их деятельность по эффективности, надежности и качеству сервиса. 11 операционых МРСК – это достаточное количество для полноты статистической выборки.

По мнению инвестиционных банков, МРСК со стоимостью активов в среднем 25-30 млрд. рублей соответствуют ожиданиям инвесторов по инвестиционной привлекательности, особенно с учетом их перспективных инвестиционных программ. В новой конфигурации стоимость активов МРСК – в среднем около 30 млрд. рублей (за исключением МРСК Москвы и МРСК Северного Кавказа).

МРСК должны стать операционными (производственными, а не холдинговыми) компаниями с максимальной ответственностью за надежность и эффективность перед потребителями и лучшей управляемостью.

Логика предложенной компоновки МРСК:

Пересечение МРСК с территориями ТГК было сведено к минимуму для того, чтобы минимизировать влияние энергокомпаний на деятельность друг друга. Таким способом исключаются возможные попытки объединения предприятий этих видов деятельности, и обеспечивается недискриминационный доступ к сетям.

Регионы, требующие особого контроля были выделены в отдельные МРСК: Москва и Московская область, Санкт–Петербург и Ленинградская область, Тюменская область, Северный Кавказ.

Данная компоновка была в основном поддержана блокирующими миноритарными акционерами региональных сетевых компаний на момент изменения конфигру.

Новая конфигурация МРСК построена с учетом международного опыта. Для исключения рисков обратной вертикальной интеграции сетевых компаний или консолидации МРСК между собой должны быть предусмотрены законодательные меры. Так в Великобритании антимонопольное законодательство запрещает изменять юридический статус действующих распределительных сетевых компаний (их количество неизменно – 14), а также ограничивает количество компаний, которыми может владеть один собственник, что сохраняет квазиконкурентую среду и обеспечивает прозрачность деятельности монополий для регулирования и общественного контроля.

Календарь событий

31 июля 2008 г. ФСФР России приняла решение аннулировать индивидуальные номера (коды)выпусков ценных бумаг ОАО «МРСК Центра» (с 001D государственного регистрационного номера 1-01-10214-A-001D по 021D государственного регистрационного номера 1-01-10214-A-021D от 20.03.2008), присвоенные дополнительным выпускам обыкновенных именных бездокументарных акций открытого акционерного общества «Межрегиональная распределительная сетевая компания Центра»

1 июля 2008 г. в соответствии с решением внеочередного общего собрания акционеров РАО "ЕЭС России" от 26 октября 2007 г. из ОАО РАО "ЕЭС России" было выделена вновь созданная компания целевой структуры энергетики - ОАО "Холдинг МРСК"

21 мая 2008 года начались торги акциями ОАО «МРСК Центра» на Московской межбанковской валютной бирже и фондовой бирже «Российская торговая система».

Коды акций на биржах:
ММВБMRKC
РТСMRKC
РТСMRKCG

29 апреля Федеральная служба по финансовым рынкам (ФСФР) России приняла решение зарегистрировать отчёты об итогах дополнительных выпусков обыкновенных именных бездокументарных акций открытого акционерного общества «Межрегиональная распределительная сетевая компания Центра» (г. Москва).

Акции размещёны путём конвертации при реорганизации в форме присоединения ОАО «Белгородэнерго», ОАО «Брянскэнерго», ОАО «Воронежэнерго», ОАО «Костромаэнерго», ОАО «Курскэнерго», ОАО «Орелэнерго», ОАО «Смоленскэнерго», ОАО «Тамбовэнерго», ОАО «Тверьэнерго», ОАО «Ярэнерго» и ОАО «Липецкэнерго» к ОАО «МРСК Центра».

Решением ФСФР России завершён один из этапов реорганизации ОАО «МРСК Центра».

31 марта 2008 года Межрайонная Инспекция ФНС №46 по г. Москве внесла изменения в Единый государственный реестр юридических лиц о прекращении деятельности РСК в результате присоединения к МРСК.  В соответствии с Федеральным законом «О государственной регистрации юридических лиц»  в ЕГРЮЛ внесена запись о реорганизации Открытого акционерного общества «Межрегиональная распределительная сетевая компания Центра» в форме присоединения.

К ОАО «МРСК Центра» присоединены  «Белгородэнерго», «Брянскэнерго», «Воронежэнерго», «Курскэнерго», «Костромаэнерго»,  «Липецкэнерго», «Тверьэнерго», «Смоленскэнерго», «Орелэнерго», «Тамбовэнерго», «Ярэнерго».

Напомним, присоединение к ОАО «МРСК Центра» вышеназванных компаний и их переход  на единую акцию завершает формирование целевой структуры ОАО «МРСК Центра».

С 31 марта 2008 года все управляющие директора сетевых компаний  переведены в ОАО «МРСК Центра» в качестве заместителей генерального  директора - директоров филиалов МРСК.

20 марта 2008 г. Федеральная служба по финансовым рынкам России на заседании зарегистрировала дополнительные выпуски и проспект обыкновенных именных бездокументарных акций ОАО "МРСК Центра".

11 февраля 2008 г. Совет директоров ОАО «МРСК Центра» утвердил 21 решение о дополнительном выпуске именных обыкновенных бездокументарных акций ОАО «МРСК Центра» номинальной стоимостью 10 (десять) копеек каждая, а также утвердил Проспект ценных бумаг ОАО «МРСК Центра», размещаемых путем конвертации.

Общее количество акций дополнительных выпусков – 42 118 200 000 (сорок два миллиарда сто восемнадцать миллионов двести тысяч) штук. В соответствии с указанными решениями о дополнительном выпуске акций, акции ОАО «МРСК Центра» дополнительных выпусков планируется разместить путём конвертации в них акций РСК (распределительных сетевых компаний) зоны ответственности ОАО «МРСК Центра».

17-21 января 2008 года на внеочередных общих собраниях акционеров 11 РСК  конфигурации ОАО «МРСК Центра»,  приняты решения по вопросу о реорганизации РСК в форме присоединения к ОАО «МРСК Центра», в том числе утвержден договор о присоединении РСК к ОАО «МРСК Центра», содержащий сведения о порядке и условиях присоединения, а также порядок конвертации акций присоединяемых РСК в акции ОАО «МРСК Центра», и коэффициенты конвертации акций РСК.

25 декабря 2007 г. на внеочередном общем собрании акционеров ОАО «МРСК Центра» принято решение по вопросу о реорганизации ОАО «МРСК Центра» в форме присоединения к нему 11 РСК его конфигурации, в том числе утвержден договор о присоединении РСК к ОАО «МРСК Центра», содержащий сведения о порядке и условиях присоединения, а также порядок конвертации акций присоединяемых РСК в акции ОАО «МРСК Центра», и коэффициенты конвертации акций РСК. Также было принято решение об определении предельного размера объявленных акций ОАО «МРСК Центра» и о внесении соответствующих изменений в Устав ОАО «МРСК Центра». Кроме того было принято решение о размещении дополнительных акций ОАО «МРСК Центра» по закрытой подписке в пользу ОАО РАО «ЕЭС России» с оплатой принадлежащими ему акциями 11 РСК конфигурации ОАО «МРСК Центра».

Формирование МРСК

27 апреля 2007 г. решением Совета директоров ОАО РАО "ЕЭС России" №250 одобрено увеличение количества межрегиональных распределительных сетевых компаний до 11 (без учета МРСК Дальнего Востока) с конфигурацией МРСК, формируемой по принципу территориальной сопряженности и сопоставимости балансовой стоимости активов распределительных сетевых компаний входящих в их состав.

Реформирование ОАО «МРСК Центра» - реорганизацию в форме присоединения к нему 11 РСК в конфигурации, определенной 27 апреля 2007 г. решением Совета директоров ОАО РАО "ЕЭС России" №250, планируется завершить к 1 апреля 2008 г., при внесении в ЕГРЮЛ записи о прекращении деятельности РСК в результате их присоединения к ОАО «МРСК Центра».

Утверждена следующая конфигурация ОАО «МРСК Центра»:

ОАО "Белгородэнерго", ОАО "Брянскэнерго", ОАО "Воронежэнерго", ОАО "Костромаэнерго", ОАО "Курскэнерго", ОАО "Липецкэнерго", ОАО "Орелэнерго", ОАО "Тамбовэнерго", ОАО "Смоленскэнерго", ОАО "Тверьэнерго", ОАО "Ярэнерго".

Принципы конфигурации МРСК-1:

  • территориальная сопряженность РСК;
  • сопоставимая суммарная протяженность линий, находящихся на балансе РСК;
  • наличие транспортной инфраструктуры;
  • наличие развитой инфокоммуникационной инфраструктуры;
  • финансовое положение и техническое состояние распределительных сетей региональных АО-Энерго.

В течение переходного периода до момента создания единой операционной компании ОАО «МРСК Центра» продолжает осуществлять полномочия единоличного исполнительного органа указанных РСК как управляющая организация.

Наименование РСК ВОСА РСК о передаче ЕИО Договор на осуществление ЕИО
Белгородэнерго 19.01.2006 06.04.2006
Костромаэнерго 10.08.2005 01.12.2005
Липецкэнерго 31.03.2006 03.05.2006
Орелэнерго 28.11.2006 01.01.2007
Тамбовэнерго 19.01.2007 13.03.2007
Ярэнерго 11.09.2006 02.10.2006
Тверьэнерго 13.03.2007 20.04.2007
Брянскэнерго 13.03.2007 20.04.2007
Смоленскэнерго 13.03.2007 20.04.2007
Курскэнерго 13.03.2007 20.04.2007
Воронежэнерго 13.03.2007 20.04.2007

Выполнение мероприятий по реформированию ОАО «МРСК Центра»

18 июля 2007 г. состоялось внеочередное общее собрание акционеров, на котором принято решение о переименовании ОАО «МРСК Центра и Северного Кавказа» в ОАО «МРСК Центра».

16-17 июля 2007 г. в ОАО «МРСК Центра» и 11 РСК его конфигурации прошли заседания советов директоров, на которых был рассмотрен вопрос об определении приоритетных направлений деятельности обществ:
- об утверждении плана мероприятий по реорганизации в форме присоединения к ОАО «МРСК Центра» распределительных сетевых компаний.

18 июля 2007 г. проведено внеочередное общее собрание акционеров Общества, на котором рассмотрен вопрос о переименовании ОАО «МРСК Центра и Северного Кавказа» в ОАО «МРСК Центра».

13-15  августа 2007 года Советами директоров РСК зоны ответственности ОАО «МРСК Центра» утверждена независимая оценочная организация в составе: ООО «Эрнст энд Янг - стоимостное консультирование», ЗАО «ЭНПИ Консалт», ЗАО «Международный центр оценки» для оценки акций в целях определения цены выкупа.

31 августа 2007 г. завершена инвентаризация имущества, прав и финансовых обязательств ОАО «МРСК Центра» и его РСК (по состоянию на 30 июня 2007 г.).

31 августа 2007 г. завершена инвентаризация имущества, прав и финансовых обязательств ОАО «МРСК Центра» и его РСК (по состоянию на 30 июня 2007 г.).

14 сентября.2007 года РСК зоны ответственности ОАО «МРСК Центра» пройдена очередная контрольная точка Графика мероприятий по реформированию ОАО «МРСК Центра» -  сформированы проекты передаточных актов, составленные на основании итогов инвентаризации прав и финансовых обязательств РСК на 30 июня 2007 г.

1 октября 2007 г. направлены документов в регистрирующие органы для государственной регистрации незарегистрированного недвижимого имущества РСК (в том числе незавершенного строительства).

30 ноября 2007 г. Совет директоров РАО "ЕЭС России" одобрил дополнительную эмиссию 42 118 200 000 обыкновенных акций ОАО «МРСК Центра», а также коэффициенты конвертации акций РСК в дополнительные акции ОАО «МРСК Центра».

19 декабря 2007 г. Правительством РФ принято Распоряжение № 1857, взамен ранее действующего Распоряжения Правительства РФ от 26 января 2006 г. № 77, определяющее формирование МРСК на базе акций РСК с целью обеспечить контроль Российской Федерации за деятельностью территориальных сетевых организаций.

3-6 декабря 2007 г. на заседаниях Советов директоров РСК конфигурации ОАО «МРСК Центра» был рассмотрен ряд вопросов, связанных с реорганизацией РСК, в том числе определены:

- даты внеочередных Общих собраний акционеров РСК, в форме заочного голосования, на которых принимается решение о реорганизации в форме присоединении РСК к МРСК Центра, об утверждении договора о присоединении и передаточного акта;
- цена выкупа акций РСК у акционеров, голосовавших против принятия решения о реорганизации РСК или не принимавших участия в голосовании по вопросу о реорганизации РСК.

25 декабря 2007 г. на внеочередном общем собрании акционеров ОАО «МРСК Центра» принято решение по вопросу о реорганизации ОАО «МРСК Центра» в форме присоединения к нему 11 РСК его конфигурации, в том числе утвержден договор о присоединении РСК к ОАО «МРСК Центра», содержащий сведения о порядке и условиях присоединения, а также порядок конвертации акций присоединяемых РСК в акции ОАО «МРСК Центра», и коэффициенты конвертации акций РСК. Также было принято решение об определении предельного размера объявленных акций ОАО «МРСК Центра» и о внесении соответствующих изменений в Устав ОАО «МРСК Центра». Кроме того было принято решение о размещении дополнительных акций ОАО «МРСК Центра» по закрытой подписке в пользу ОАО РАО «ЕЭС России» с оплатой принадлежащими ему акциями 11 РСК конфигурации ОАО «МРСК Центра».

17-21 января 2008 года на внеочередных общих собраниях акционеров 11 РСК  конфигурации ОАО «МРСК Центра»,  приняты решения по вопросу о реорганизации РСК в форме присоединения к ОАО «МРСК Центра», в том числе утвержден договор о присоединении РСК к ОАО «МРСК Центра», содержащий сведения о порядке и условиях присоединения, а также порядок конвертации акций присоединяемых РСК в акции ОАО «МРСК Центра», и коэффициенты конвертации акций РСК.

С материалами к внеочередным общим собраниям акционеров РСК можно ознакомиться на сайтах соответствующих филиалов.

При присоединении акции присоединяемых РСК будут конвертироваться в дополнительные акции ОАО «МРСК Центра».

11 февраля 2008 г. Совет директоров ОАО «МРСК Центра» утвердил 21 решение о дополнительном выпуске именных обыкновенных бездокументарных акций ОАО «МРСК Центра» номинальной стоимостью 10 (десять) копеек каждая, а также утвердил Проспект ценных бумаг ОАО «МРСК Центра», размещаемых путем конвертации.

Общее количество акций дополнительных выпусков – 42 118 200 000 (сорок два миллиарда сто восемнадцать миллионов двести тысяч) штук. В соответствии с указанными решениями о дополнительном выпуске акций, акции ОАО «МРСК Центра» дополнительных выпусков планируется разместить путём конвертации в них акций РСК (распределительных сетевых компаний) зоны ответственности ОАО «МРСК Центра».

20 марта 2008 г. Федеральная служба по финансовым рынкам (ФСФР) России зарегистрировала дополнительные выпуски и проспект обыкновенных именных бездокументарных акций ОАО «МРСК Центра». Допэмиссия акций размещается путём конвертации при присоединении ОАО «Белгородэнерго», ОАО «Брянскэнерго», ОАО «Воронежэнерго», ОАО «Костромаэнерго», ОАО «Курскэнерго», ОАО «Орёлэнерго», ОАО «Смоленскэнерго», ОАО «Тамбовэнерго», ОАО «Тверьэнерго», ОАО «Ярэнерго» и ОАО «Липецкэнерго».

31 марта 2008 г. Межрайонная Инспекция ФНС №46 по г. Москве внесла изменения в Единый государственный реестр юридических лиц о прекращении деятельности РСК в результате присоединения к МРСК.  В соответствии с Федеральным законом «О государственной регистрации юридических лиц»  в ЕГРЮЛ внесена запись о реорганизации Открытого акционерного общества «Межрегиональная распределительная сетевая компания Центра» в форме присоединения.

К ОАО «МРСК Центра» присоединены  «Белгородэнерго», «Брянскэнерго», «Воронежэнерго», «Курскэнерго», «Костромаэнерго»,  «Липецкэнерго», «Тверьэнерго», «Смоленскэнерго», «Орелэнерго», «Тамбовэнерго», «Ярэнерго».

С 31 марта 2008 года все управляющие директора сетевых компаний  переведены в ОАО «МРСК Центра» в качестве заместителей генерального  директора- директоров филиалов МРСК:

-Заместитель Генерального директора - директор филиала ОАО МРСК Центра»- «Белгородэнерго» - Филатов Виктор Иванович.
-Заместитель Генерального директора - директор филиала ОАО МРСК Центра»- «Брянскэнерго»- Буренок Николай Васильевич.
-Заместитель Генерального директора - директор филиала ОАО МРСК Центра»- «Воронежэнерго»- Пятигор Виктор Иванович.
-Заместитель Генерального директора - директор филиала ОАО МРСК Центра»- «Костромаэнерго»- Глебов Александр Сергеевич.
-Заместитель Генерального директора - директор филиала ОАО МРСК Центра»- «Курскэнерго»- Пилюгин Александр Викторович.
-Заместитель Генерального директора - директор филиала ОАО МРСК Центра»- «Липецкэнего»- Конаныхин Александр Николаевич.
-Заместитель Генерального директора - директор филиала ОАО МРСК Центра»-«Орелэнерго»- Зорин Сергей Викторович.
-Заместитель Генерального директора - директор филиала ОАО МРСК Центра»- «Смоленскэнерго» -Архипов Сергей Александрович.
-Заместитель Генерального директора - директор филиала ОАО МРСК Центра»- «Тамбовэнерго»- Холопцов Владимир Федорович.
-Заместитель Генерального директора - директор филиала ОАО МРСК Центра»-«Тверьэнерго»- Елкин Сергей Васильевич.
-Заместитель Генерального директора - директор филиала ОАО МРСК Центра»- «Ярэнерго»  - Солоников Игорь Витальевич.

29 апреля Федеральная служба по финансовым рынкам (ФСФР) России приняла решение зарегистрировать отчёты об итогах дополнительных выпусков обыкновенных именных бездокументарных акций открытого акционерного общества «Межрегиональная распределительная сетевая компания Центра» (г. Москва).

Акции размещёны путём конвертации при реорганизации в форме присоединения ОАО «Белгородэнерго», ОАО «Брянскэнерго», ОАО «Воронежэнерго», ОАО «Костромаэнерго», ОАО «Курскэнерго», ОАО «Орелэнерго», ОАО «Смоленскэнерго», ОАО «Тамбовэнерго», ОАО «Тверьэнерго», ОАО «Ярэнерго» и ОАО «Липецкэнерго» к ОАО «МРСК Центра».

21 мая 2008 года начались торги акциями ОАО «МРСК Центра» на Московской межбанковской валютной бирже и фондовой бирже «Российская торговая система».

1 июля 2008 г. в соответствии с решением внеочередного общего собрания акционеров РАО "ЕЭС России" от 26 октября 2007 г. из ОАО РАО "ЕЭС России" было выделена вновь созданная компания целевой структуры энергетики - ОАО "Холдинг МРСК"

31 июля 2008 г. ФСФР России приняла решение аннулировать индивидуальные номера (коды)выпусков ценных бумаг ОАО «МРСК Центра» (с 001D государственного регистрационного номера 1-01-10214-A-001D по 021D государственного регистрационного номера 1-01-10214-A-021D от 20.03.2008), присвоенные дополнительным выпускам обыкновенных именных бездокументарных акций открытого акционерного общества «Межрегиональная распределительная сетевая компания Центра»

 Утверждено
решением Совета директоров
ОАО «МРСК Центра»
от 16 июля 2007 г.
Протокол № 06/07

График мероприятий по реформированию ОАО «МРСК Центра»

Мероприятие Срок
(не позднее)
1. Совет директоров ОАО «МРСК Центра» со следующей повесткой дня:
- об определении приоритетных направлений деятельности ОАО «МРСК Центра»  утверждении плана мероприятий по реорганизации РСК в форме их присоединения к ОАО «МРСК Центра»  и т.д.).
Совет директоров РСК со следующей повесткой дня:
- об определении приоритетных направлений деятельности РСК утверждении плана мероприятий по реорганизации РСК в форме присоединения ОАО «МРСК Центра» и т.д.).
17.07.2007
2. Завершение инвентаризации имущества, прав и финансовых обязательств ОАО «МРСК Центра» и РСК (по состоянию на 30.06.2007) 31.08.2007
3. Утверждение отчета независимого оценщика об определении рыночной стоимости акций ОАО «МРСК Центра» и РСК Комитетом по оценке при Совете директоров ОАО РАО «ЕЭС России» 25.10.2007
4. Совет директоров ОАО РАО «ЕЭС России» по определению  позиции по следующим вопросам:
- о реорганизации ОАО «РСК» в форме присоединения к ОАО «МРСК Центра»;
- о реорганизации ОАО «МРСК Центра» в форме присоединения к нему РСК входящих в его конфигурацию;
- об определении количества, номинальной стоимости, категорий (типов) объявленных акций ОАО «МРСК Центра»  и прав, предоставляемых этими акциями;
- об увеличении уставного капитала ОАО «МРСК Центра» путем выпуска  дополнительных акций размещаемых путем конвертации в них акций присоединяемых обществ;
- об увеличении уставного капитала ОАО «МРСК Центра» путем размещения дополнительных акций по закрытой подписке.
30.11.2007
5. Совет директоров РСК о созыве ВОСА по вопросу:
- о реорганизации Общества в форме присоединения к ОАО «МРСК Центра».
Совет директоров ОАО «МРСК Центра» о созыве ВОСА по вопросам:
- о реорганизации ОАО «МРСК Центра»  в форме присоединения к нему РСК (входящих в его конфигурацию);
- об увеличении уставного капитала ОАО «МРСК Центра»  путем выпуска  дополнительных акций размещаемых путем конвертации в них акций присоединяемых обществ;
- об увеличении уставного капитала ОАО «МРСК Центра» путем размещения дополнительных акций по закрытой подписке.
14.12.2007
6. ВОСА РСК по вопросу:
- реорганизации Общества в форме присоединения к ОАО «МРСК Центра»
ВОСА ОАО «МРСК Центра» по вопросам:
- о реорганизации ОАО «МРСК Центра» в форме присоединения к нему РСК (входящих в его конфигурацию);
- об определении количества, номинальной стоимости, категорий (типов) объявленных акций ОАО «МРСК Центра»  и прав, предоставляемых этими акциями;
- об увеличении уставного капитала ОАО «МРСК Центра» путем выпуска дополнительных акций размещаемых путем конвертации в них акций присоединяемых обществ;
- об увеличении уставного капитала ОАО «МРСК Центра» путем размещения дополнительных акций по закрытой подписке.
28.01.2008
7. Совет директоров ОАО «МРСК Центра»
- об утверждении решения дополнительного выпуска ценных бумаг;
- об утверждении проспекта дополнительного выпуска ценных бумаг.
11.02.2008
8. Регистрация ФСФР дополнительного выпуска ценных бумаг и проспекта ценных бумаг ОАО «МРСК Центра» 20.03.2008
9. Внесение в ЕГРЮЛ записи о прекращении деятельности РСК в результате их присоединения к ОАО «МРСК Центра» 31.03.2008
10. Регистрация отчета(ов) об итогах выпуска(ов) ценных бумаг ОАО «МРСК Центра» 29.04.2008
Создание единой межрегиональной сетевой операционной компании
  •  Увеличение масштаба и эффективности   →   рост стоимости
  •  Повышение ликвидности ценных бумаг и рост капитализации
  •  Привлечение финансирования на более выгодных условиях
  • Вывод ценных бумаг МРСК на все торговые площадки РФ до июля 2008 г. 
  •  Формирование эффективной системы взаимодействия (IR) с более чем 18тыс.акционеров

ОАО «МРСК Центра» выбрало одной из своих стратегических целей построение публичной компании, то есть Компании, осуществляющей свой рост за счет привлечения финансовых средств неограниченного круга инвесторов.

Реформирование сетевого комплекса вступает в свою активную фазу. Объединение небольших (по критериям финансового рынка) региональных РСК в крупные межрегиональные компании (МРСК) позволяет сделать данный бизнес «интересным» для институциональных инвесторов, привлекать финансирование на более выгодных условиях, а также получать дополнительные преимущества от эффекта масштаба.

Корпоративное управление МРСК Центра находится на высоком уровне и уже в настоящее время построено для обеспечения управления крупной операционной компанией. Торги ценными бумагами МРСК Центра будут осуществляться на ведущих биржах страны. Одной из задач, которую ставит перед собой менеджмент компании – сформировать ликвидный рынок ценных бумаг.

Для миноритарных акционеров важным итогом объединения будет повышение ликвидности и рыночной стоимости принадлежащих им активов в региональных РСК, которое произойдет в том числе, в результате диверсификации акционерного капитала.

В чем выгоды обмена акций РСК на акции МРСК для акционеров?

Формирование МРСК как операционных компаний – это новые возможности и серьезный потенциал для роста стоимости бизнеса. Объединенные в МРСК РСК привлекательны для большего числа инвесторов, которые до этого просто не рассматривали возможность инвестирования в ценные бумаги региональных сетевых компаний по причине их относительно небольшого размера. Вследствие повышенного внимания инвесторов акционеры могут рассчитывать на повышение стоимости, принадлежащих им акций.

Кроме того, объединение активов нескольких компаний позволяет привлекать дополнительные финансовые ресурсы по более низкой стоимости путем выхода на рынок публичных заимствований (облигационный рынок). Это, в свою очередь, позволяет повысить эффективность и прибыльность бизнеса без значительного увеличения тарифов на передачу, то есть за счет снижения затрат.

Распространение на РСК самых современных методов управления обеспечивает для инвесторов прозрачность бизнеса и повышение эффективности управления ресурсами в рамках единой операционной компании. Планирование производственной деятельности, основанное на использовании типовых для всех РСК бизнес-процедур, будет поддерживаться единой ERP-системой. Это приведет к снижению затрат и повышению качества предоставляемых клиентам МРСК услуг.

Основной деятельностью единой операционной компании останется  транспортировка электроэнергии и присоединением новых потребилей к сетям в Костромской, Ярославской, Брянской, Смоленской, Тверской, Курской, Белгородской, Липецкой, Тамбовской, Воронежской и Орловской областей. Территория обслуживания составит  379076,4 км.

В 2008 году "МРСК Центра" планирует передать по сетям 56 млрд. 691 млн. кВт.ч. электроэнергии. В том числе по 110 кВ и выше 38 млрд. 598 млн. кВт.ч. (68% от общего объема компании), по  35 кВ — 4 млрд.246 млн. (7%), по  1 кВ - 20  кВ — 6 млрд.187 млн. (11%),по  0,4 кВ — 7 млрд.660 млн. (14%).

Выручка "МРСК Центра" в 2008 году запланирована на уровне 42 млрд. 227 млн. рублей.

Цена выкупа акций РСК

20 марта 2008 г. Федеральная служба по финансовым рынкам (ФСФР) России на заседании  зарегистрировала дополнительные выпуски и проспект обыкновенных именных бездокументарных акций ОАО «МРСК Центра».

Допэмиссия акций размещается путём конвертации при присоединении ОАО «Белгородэнерго», ОАО «Брянскэнерго», ОАО «Воронежэнерго», ОАО «Костромаэнерго», ОАО «Курскэнерго», ОАО «Орёлэнерго», ОАО «Смоленскэнерго», ОАО «Тамбовэнерго», ОАО «Тверьэнерго», ОАО «Ярэнерго» и ОАО «Липецкэнерго».

3-6 декабря 2007 г. на заседаниях Советов директоров РСК конфигурации ОАО «МРСК Центра» с учётом отчёта независимого оценщика – консорциума независимых оценочных организаций (ООО «Эрнст энд Янг – стоимостное консультирование», ЗАО «ЭНПИ Консалт», ЗАО «Международный центр оценки») была определена цена выкупа акций РСК у акционеров, голосовавших против принятия решения о реорганизации РСК или не принимавших участия в голосовании по вопросу о реорганизации РСК.

Цена выкупа акций РСК у акционеров, голосовавших против принятия решения о реорганизации РСК или не принимавших участия в голосовании по вопросу о реорганизации РСК:

Цена выкупа
Название РСК За 1 (одну) обыкновенную акцию (руб.) За 1 (одну) привилегированную акцию (руб.)
Белгородэнерго 4 967,82 4 549,53
Брянскэнерго 124,90 114,39
Воронежэнерго 50,13 45,91
Костромаэнерго 2,20 2,02
Курскэнерго 1,43 1,31
Липецкэнерго 12,10 0,00
Орелэнергог 3,65 3,34
Смоленскэнерго 6,18 5,66
Тамбовэнерго 0,49 0,45
Тверьэнерго 2,50 2,29
Ярославльэнерго 93,81 85,91

Сообщение о хищении электроэнергии